В условиях кризиса предприятия испытывают многочисленные финансовые проблемы, к числу которых относятся неустойчивость хозяйственной деятельности, неплатежеспособность, неэффективность производства и сбыта продукции.
Цель финансовой оценки состоит в получении четкого представления о текущем финансовом положении предприятия путем анализа данных об объемах продаж, денежных потоках и текущего бухгалтерского баланса. Анализ необходимо выполнять с использованием актуальных данных, выверенных на соответствие отчетным данным за предыдущие периоды.
Доступ к исходной информации для анализа у заинтересованных лиц разный. Наиболее информирован управленческий персонал предприятия, так как у него имеется возможность получать информацию из данных по синтетическим и аналитическим счетам бухгалтерского учета. Непосредственно на предприятии им проводится внутренний анализ финансовой деятельности, который полностью подчинен задачам управления предприятием. Внутренний анализ является углубленным и детализированным видом анализа. При его проведении могут использоваться любые имеющиеся на предприятии данные, позволяющие объективно оценивать ход производственного процесса, коммерческую деятельность, состояние инфраструктуры и финансовые результаты как отдельных центров ответственности, так и предприятия в целом.
У остальных заинтересованных лиц доступ к информации ограничен. Они могут осуществлять внешний анализ, базируясь на публикуемых официальных данных финансовой отчетности предприятия. Данные этой отчетности обычно носят синтетический и обобщающий характер, так как предприятие заботится о сохранении коммерческой тайны. В отечественной и зарубежной практике учета разработаны и применяются различные методики внешнего анализа, позволяющие установить финансовое положение предприятия по ограниченному кругу показателей его деятельности, содержащихся в официальной бухгалтерской отчетности.
В период кризиса предприятия и угрожающего ему банкротства особо важная роль отводится экономическому анализу. Это объясняется активным влиянием результатов анализа на степень, глубину и продолжительность преобразований. В качестве аналитика выступает назначенный хозяйственным судом антикризисный управляющий, который несет ответственность за реализацию рекомендованных предложений по проведению оздоровительных мероприятий.
В целом информационное обеспечение процесса анализа финансового состояния предприятия в условиях банкротства — это совокупность информационных ресурсов, необходимых для проведения аналитических процедур и способов их организации:
1. Бухгалтерский учет предприятия.
2. Сведения о деятельности предприятия (торговой, производственной, социальной) нефинансового характера.
3. Данные финансовой отчетности предприятий-конкурентов, партнеров и прочих предприятий, с которыми возможно сравнение показателей исследуемого объекта.
4. Информация с рынка корпоративных ценных бумаг.
5. Макроэкономическая информация.
6. Правовая информация.
7. Социальные факторы.
Информация, необходимая для принятия решений формируется, прежде всего, в системе бухгалтерского учета. Бухгалтерский учет – основа информационной системы того или иного предприятия. Внутрипроизводственные процессы и экономически значимые взаимоотношения должны быть учтены, задокументированы, обработаны и проанализированы, т.е. отражены в учете посредством комплекса многочисленных связующих операций. Качество получаемой информации зависит от построения учета .
Годовая бухгалтерская отчетность в РБ включает в себя:
1) бухгалтерский баланс (форма №1);
2) отчет о прибылях и убытках (форма № 2);
3) пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках:
Отчет о движении фондов и других средств (Форма № 3)
отчет о движении денежных средств (форма № 4);
приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5);
пояснительная записка;
4) отчет о целевом использовании полученных средств (форма №6) — предоставляется только общественными организациями (объединениями);
5) справка о целевом использовании денежных средств, полученных из бюджета;
6) расчет стоимости чистых активов юридического лица, кроме банков.
7) итоговая часть аудиторского заключения для отдельных предприятий, выданного по результатам обязательного по законодательству РБ аудита бухгалтерской отчетности.
Наряду с данными бухгалтерской отчетности особенную важность для аналитика представляют данные, содержащиеся в регистрах аналитического и синтетического учета.
Бухгалтерский баланс представляет собой отчет о финансовом положении предприятия, является основным документом бухгалтерской отчетности и содержит в себе информацию об активах, собственном и заемном капитале на определенный момент времени. Кроме того, данные баланса должны давать возможность через систему стоимостных оценок прогнозировать будущие ситуации для выбора наиболее рационального пути развития предприятия.
Роль баланса как основного информационного источника подчеркивали многие зарубежные и отечественные бухгалтеры и экономисты .
Нами предлагается следующее определение информационной сущности баланса: баланс, со стороны пассива, показывает, пропорцию в которой отражаются доли различных заинтересованных сторон предприятия (работников, государства, банка, кредиторов, собственника), со стороны актива – имущественную обеспеченность обязательств предприятия соответственно этим долям.
В условиях банкротства, особенностью является необходимость жесткого распределения долей участников, так как погашение обязательств происходит в очередности, установленной Законом. В случае недостатка средств для погашения обязательств, задолженность подлежит списанию.
Формирование баланса происходит на основании плана счетов, действующих инструкций и положений, учетной политики, бухгалтерских проводок, принципа двойной записи и бухгалтерского равенства всех активов и пассивов.
Однако при проведении оценки финансово-экономической деятельности на основе данных баланса, необходимо учитывать, что сам бухгалтерский баланс имеет определенные условности, особенности и противоречия.
1. Условность бухгалтерского баланса
В связи с тем, что баланс составляется на определенную дату, на основе его данных можно извлекать информацию об остатках по счетам, но не об оборотах по этим счетам, в то время как эти обороты за период могут существенно превышать остатки. Так, информация о платежеспособности на конец периода не может отражать реальную ситуацию платежеспособности предприятия, так как в течение периода платежеспособность могла быть совершенно иной.
Поэтому в условиях кризиса необходимо получение и анализ поквартальных, ежемесячных, а иногда и ежедневных учетных данных, что предоставит возможность управления предприятием в реальном режиме времени.
2. Специфичность бухгалтерского баланса
Бухгалтерская информация отражается на счетах бухгалтерского учета с помощью серии проводок в соответствии с действующим порядком, вследствие чего происходит отделение формы от содержания.
3. Ограниченность бухгалтерского баланса
Бухгалтерский баланс строится таким образом, что конкретный вид активов сложно (а фактически невозможно) увязать с конкретным видом капитала.
4. Отсутствует расчет добавленной стоимости
Вся необходимая информация о движении добавленной стоимости отражается на счетах бухгалтерского учета. Из бухгалтерского баланса можно получить сведения только об одном из элементов добавленной стоимости-приросте собственного капитала.
5. Условность валюты баланса
На основе баланса сложно сделать вывод, из каких фактов и хозяйственных операций произошло изменение валюты баланса. Для этого необходимо углубленное изучение бухгалтерских данных.
В условиях банкротства предприятия лицами, заинтересованными в проведении и обеспечении достоверного анализа являются все стороны (эксперт-аналитик, организация-должник, собственник, государство, трудовой коллектив, суд, другие стороны). Информация для выполнения анализа должна быть предоставлена в полном объеме и должна являться сопоставимой, достоверной и своевременной.
Информация, которую необходимо получить в процессе анализа предприятия-банкрота, включает в себя:
- финансовую информацию за последние несколько лет;
- бизнес – планы предприятия;
- договоры, контракты, информацию о клиентах и поставщиках;
- информацию о важнейших последних событиях (покупка компаний, продажа предприятий и другие дестабилизирующие процессы);
- последние отчеты руководства;
- аудиторское заключение на последнюю дату;
- другие материалы, относящиеся к данному бизнесу.
Эти исследования могут быть выполнены посредством проведения деловых встреч с руководством, сравнительного анализа и оценки состояния бухгалтерского учета, инвентаризации обязательств предприятия и его производственных мощностей.
Значение бухгалтерского учета как основного источника информации при банкротстве исключительно велико, поскольку он позволяет получить достаточно наглядное и непредвзятое представление об имущественном и финансовом положении предприятия.
Бухгалтерской отчетности свойственен ряд недостатков, среди которых наиболее серьезны следующие:
1. Не смотря на положительные стороны представления информации в денежном выражении (сопоставимость, наглядность), ее объем сужается и ограничивается полезность, так как исследователь вынужден получать недостающие данные из других источников.
2. Упрощение информации. В процессе классификации экономических событий, необходимой для обеспечения их отражения в регистрах бухгалтерского учета, нередко происходит потеря существенной информации (например, что вся полученная за год прибыль на 90% состоит из прибыли от одной сделки). Значение этого недостатка уменьшается при наличии необходимых пояснений и дополнений к цифровым данным, но полностью его устранить сложно.
3. Субъективизм составителей – намеренный (с целью искажения реального положения вещей) и непреднамеренный (ошибки, специфическое понимание отдельных положений учета). Строгая регламентация процесса составления отчетности и необходимость аудиторских проверок снижает влияние этого фактора.
4. Условность некоторых данных, связанная с невозможностью точной оценки результатов сделок, незавершенных в момент составления отчета.
5. Несоответствие балансовой оценки активов и пассивов их реальной стоимости.
6. Наличие больших сумм незавершенного производства (особенно в сельском хозяйстве), вероятность реализации которой имеет высокую степень неопределенности, зависящей от природных условий и других факторов.
Совпадение рыночной цены, например, основных средств и суммы, в которой они отражены в балансе, достижимо лишь в момент покупки. Корректировка оценки имущества и обязательств с помощью индексации, начисления амортизации и т.п. позволяет несколько уточнить их стоимость. Но следует учесть, что такие поправки не всегда правомерны и сами могут служить источником дополнительных искажений расчетов.
Оценка пассива искажается вследствие занижения оценки уставного капитала по причинам отсутствия его переоценки. Искажение возможно в силу существующей методологии формирования уставного капитала - с момента возникновения задолженности по расчетам по вкладам с учредителями валюта баланса будет завышена на величину непогашенной задолженности, так как на момент регистрации должна быть погашена хоты бы половина задолженности.
Экономическая интерпретация актива «собственные акции» может быть неоднозначной в зависимости от того, какой ликвидностью обладают ценные бумаги и какие цели у руководства относительно их продажи или аннулирования. Так, например, в ФРГ введены жесткие ограничения на скупку собственных акций по причине недопущения «раздутия» баланса, если ценные бумаги низколиквидные или подлежат дальнейшему аннулированию. (Щитникова стр. 189).
Наличие неисполненных обязательств искажает оценку активов, а срок исковой давности в РБ – 3 года является завышенным (в США – 21 день, в Англии - 6 недель, затем задолженность относится на убытки, не уменьшая налогооблагаемой прибыли ).
7. Нестабильность денежной единицы. Данный фактор делает несопоставимой отчетность за ряд лет, если не была проведена дополнительная корректировка на инфляцию (как правило, она производится уже в процессе анализа). Однако способы устранения влияния данного фактора на результаты анализа не всегда приводят к желаемым результатам.
8. Возможные искажения в связи с изменением учетной политики.
Еще в 1926 г. профессор И.Ф. Шерр в книге «Бухгалтерия и баланс» в главе «Вуалирование баланса» отмечал необходимость «... бросить свет на тайны балансовых мастеров, ставящих себе задачей, конечно, в силу самых различных мотивов представить в лучшем или худшем свете положение, состояние и размеры имущества предприятия и доходность последнего». Основной своей задачей при этом было сокрытие деловых фактов, имущественного положения или обязательств предприятия, затушевывание их, придание им неясного вида и т.п.
Преследуя определенные интересы, бухгалтеры часто искажают данные отчетности, причем несовершенство методологии бухгалтерского учета, противоречия в законодательстве позволяют узаконить данные искажения.
Чтобы устранить риски невыявления существенных отклонений в ходе анализа, необходимо произвести классификацию искажений в бухгалтерской отчетности и раскрыть механизм их совершения.
Существует несколько подходов к классификации типов бухгалтерских ошибок. Например, проф. Я.В. Соколов предлагает следующую классификацию ошибок:
§ по умыслу – вольные и невольные;
§ по причинам возникновения – утомление, небрежность, неисправность техники;
§ по последствиям – локальные, транзитные;
§ по значимости – значимые и незначимые;
§ по месту возникновения – в тексте, в числах, в разноске;
§ по содержанию – в полноте, достоверности, периодизации, корреспонденции, оценке и представлении.
Искажения бухгалтерской отчетности классифицируются следующим образом:
1. Искажения бухгалтерской отчетности по степени влияния на достоверность.
Под достоверностью бухгалтерской отчетности, согласно правил (стандарта) аудиторской деятельности в РБ «Существенность и аудиторский риск», ст.5, «понимается такая степень точности показателей бухгалтерской (финансовой) отчетности, при которой квалифицированный пользователь в состоянии делать на ее основе правильные выводы и принимать правильные решения» .
Такие искажения разделяются на существенные и несущественные. Искажения считаются несущественными, если их пропуск (или необнаружение) в процессе проверки не изменит показателей бухгалтерской отчетности таким образом, что это введет в заблуждение пользователей, которые могут принять неверные решения, основанные на данной отчетности.
Согласно правил (стандарта) аудиторской деятельности в РБ «Существенность и аудиторский риск», ст. 7 под уровнем существенности понимается «предельное значение ошибки бухгалтерской (финансовой) отчетности, начиная с которой квалифицированный пользователь этой отчетности не сможет на ее основе делать правильные выводы и принимать экономически обоснованные решения» .
В соответствии с этим правилом (стандартом) рекомендован следующий подход к расчету уровня существенности: по балансовой прибыли предприятия он составляет 5%; по валовому объему реализации (без НДС) равен 2%; по общим затратам предприятия и по валюте баланса также составляет 2%; по собственному капиталу равняется 10%. На основе уровня существенности вычисляется средняя величина (значения, отклоняющиеся от среднего более чем на 20%, при принятии решений не учитываются).
Применяя показатель уровня существенности, определенный расчетным путем, необходимо учитывать, что одни счета могут содержать больше ошибок, чем другие, а вероятные искажения в статьях бухгалтерской отчетности могут иметь разнонаправленный характер. Целесообразно устанавливать уровень существенности по значимым статьям отчетности (т.е. по тем статьям, удельный вес которых в валюте баланса превышает 1%).
Существенные искажения характеризуются степенью распространения неточности. Например, существенная ошибка при учете объемов реализации представляет собой высшую степень распространенности неточности, поскольку влияет не только на собственно объем реализации, но и на сальдо дебиторов, балансовую и чистую прибыль, сумму налоговых платежей, реинвестированную прибыль.
2. Искажения бухгалтерской отчетности по характеру возникновения
Среди таких искажений выделяют непреднамеренные и преднамеренные.
Непреднамеренные искажения – ошибки, совершенные по некомпетентности, халатности и невнимательности, а также вызванные несовершенством системы бухгалтерского учета и действующего законодательства. Вероятность возникновения ошибок повышается в условиях изменения инструктивно-методических материалов, касающихся бухгалтерского учета и налогообложения. Непреднамеренные ошибки делятся на технические и бухгалтерские.
Технические ошибки возникают, например, при составлении и расчете налоговых платежей:
Ø в процессе расчета сумм налогов (применение неправильной ставки);
Ø при переносе данных бухгалтерского учета в финансовую отчетность;
Ø при неправильном заполнении строк финансовой отчетности при условии полного и правильного отражения произведенных предприятием операций в регистрах бухгалтерского учета.
К этому же типу относятся отклонения, допущенные по невнимательности, неправильные переносы сальдо по счетам и т.д. Подавляющая часть подобных искажений должна быть выявлена и устранена системой внутрихозяйственного контроля.
Бухгалтерские ошибки возникают в результате неправильного отражения на счетах бухгалтерского учета финансово-хозяйственных операций. При этом особо выделяют ошибки, приводящие к занижению или завышению объектов налогообложения, вследствие которых искажаются результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, отражаемые в отчетности, и в итоге неправильно исчисляются налоги.
Преднамеренные ошибки являются средством деловой политики организаций или отдельных физических лиц, в частности акционерных обществ. Составной частью общей деловой политики акционерных обществ следует считать балансовую политику, т.е. сознательное воздействие на форму и содержание публикуемых балансов.
Все преднамеренные ошибки можно разделить на не противоречащие и противоречащие законодательству. К не противоречащим законодательству относятся налоговая оптимизация и вуалирование баланса.
Поможем написать любую работу на аналогичную тему