Коммерческим банкам выгоднее работать с краткосрочными кредитами, так как они заинтересованы в возврате средств в течение одного года. Краткосрочные кредиты дают возможность компании оперировать минимальными денежными средствами и планировать свою деятельность даже при неопределенных обстоятельствах.
Выделяют несколько видов кредитов:
1). Необеспеченный кредит (без имущественного залога) допустим, если фирма располагает превосходным рейтингом кредитоспособности и финансируемый проект обеспечивает моментальный приток денежных средств.
2). Кредиты под залог предоставляются при низкой кредитоспособности предприятия. Залогом могут выступать товарно-материальные запасы, ценные бумаги или основные средства.
3). Кредитные линии позволяют получать повторяющиеся кредиты в пределах оговоренной суммы.
Преимущества:
- незамедлительный доступ к средствам;
- возможность использовать заемные средства в необходимом объеме;
- немедленное возвращение долга при поступлении денежных средств на счет.
Недостатки кредитной линии:
- необходимость предоставления имущественного залога;
- предоставление банку дополнительной финансовой информации;
- банк может ограничивать деятельность компании, устанавливая пределы капиталовложений или требуемого минимального уровня оборотного капитала;
- необходимость поддержания неснижающегося остатка на счете.
1. Аккредитив — гарантирует оплату банком обязательств (переводного векселя) клиента на определенную сумму в течение указанного периода. Оплата производиться по представлении доказательств произведенной отгрузки или выполнении других условий.
Проценты по кредитам колеблются во времени в зависимости от состояния экономики, политики Центрального Банка. Кроме того, ставки возрастают для более рискованных заемщиков, а также по мелким ссудам из-за постоянных издержек.
Процентные ставки назначаются тремя способами:
1. Простой процент;
2. Дисконтированный процент;
3. Заранее объявленный процент.
Простой процент
При кредите с простым процентом заемщик получает номинальную сумму кредита, а затем при наступлении срока погашения выплачивает эту сумму плюс проценты за кредит.
|
Сумма кредита (2.1)
Если срок кредита меньше года, то фактическая процентная ставка будет отличаться от объявленной простой:
Фактическая ставка = 
, (2.2)
где r ном - объявленная простая ставка, годовых;
m - число периодов кредита в год.
Если по условиям кредита на счете должен оставаться неснижаемый компенсационный остаток, то фактическая ставка будет выше объявленной.
|
1 - Доля остатка во всей сумме (2.3)
Дисконтированный процент
При кредите с дисконтированным процентом банк вычитает процент заранее, т.е. заемщик получает меньше номинальной суммы займа.
|
Номинальная стоимость - Процент (2.4.)
Если срок займа меньше года, то фактическая ставка определяется по формуле:
Фактическая ставка = 
(2.5)
При использовании компенсационного остатка:
|
|
1 - Номинальная стоимость - Доля остатка
Заранее объявленный процент
Заранее объявленный процент рассчитывается на основе объявленной ставки, а затем добавляется к объявленной сумме, чтобы заемщик мог получить номинальный размер кредита. Процент выплачивается с первоначальной суммы полученных средств, хотя сумма долга ежемесячно гасится равными долями. Поэтому фактическая ставка выше объявленной приблизительно в 2 раза.
|
|
Полученная сумма / 2
Поможем написать любую работу на аналогичную тему